12月10日，有消息稱，傳出逾期7個(gè)月后，中泰信托·恒泰18號(hào)集合資金信托計(jì)劃(下稱“恒泰18號(hào)”)的112名投資人共同宣布將于12月23日在上海自行召開媒體發(fā)布會(huì)。

據(jù)悉，這112位投資人自2017年5月12日陸續(xù)投資認(rèn)購(gòu)了中泰信托發(fā)行的“恒泰18號(hào)”。

12月10日，中泰信托相關(guān)部門負(fù)責(zé)人在接受記者采訪時(shí)表示，此前除了采取司法救濟(jì)措施、與融資方青海省投及其股東和上級(jí)機(jī)構(gòu)等有關(guān)部門反映情況、主動(dòng)溝通并派員至現(xiàn)場(chǎng)與融資方加強(qiáng)溝通進(jìn)行催收之外，中泰信托還安排團(tuán)隊(duì)與投資者代表等一起與融資方的董事長(zhǎng)等進(jìn)行直接溝通，并設(shè)立處置小組。

“我們將進(jìn)一步采取包括民事刑事等司法措施，清收債權(quán)。”該負(fù)責(zé)人進(jìn)一步表示。

涉及159名投資者

記者獲得的一份推介材料顯示，“恒泰18號(hào)”總規(guī)模5億元，分期發(fā)行，各期期限均為24個(gè)月。該項(xiàng)目的融資方為青海省投資集團(tuán)有限公司(下稱“青海省投”)。

信托資金用于受讓青海省投持有的青海寧北發(fā)電有限責(zé)任公司47.29%股權(quán)對(duì)應(yīng)的股權(quán)收益權(quán)以及青投國(guó)際貿(mào)易(上海)有限公司100%股權(quán)對(duì)應(yīng)的股權(quán)收益權(quán)(以下統(tǒng)稱“標(biāo)的股權(quán)收益權(quán)”)，青海省投將資金用于調(diào)整企業(yè)債務(wù)結(jié)構(gòu)。信托期限屆滿，由青海省投溢價(jià)回購(gòu)標(biāo)的股權(quán)收益權(quán)。

記者注意到，5月9日，中泰信托發(fā)布了該產(chǎn)品的延期公告，稱當(dāng)前該信托財(cái)產(chǎn)專戶內(nèi)現(xiàn)金不足以支付5月11日到期的第一期受益人的預(yù)期信托利益，決定對(duì)該產(chǎn)品延期至2020年5月12日。

中泰信托相關(guān)部門負(fù)責(zé)人告訴記者，中泰信托于2017年發(fā)行了恒泰18號(hào)，青海省投提供融資48040萬(wàn)元，涉及159名投資者。而青海省投則是青海省國(guó)資委下屬國(guó)有企業(yè)。

天眼查信息顯示，青海省投的股東為青海省國(guó)資委(58.4%)、西部礦業(yè)(20.36%)、西寧經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)管理委員會(huì)(13.41%)、青海省國(guó)有資產(chǎn)投資管理有限公司(7.83%)。

清收債權(quán)仍在進(jìn)行

記者從投資人方面了解到，中泰信托作為信托受托人，在逾期的7個(gè)月里未能代表信托受益人利益和融資人青海省投達(dá)成切實(shí)有效的還款方案。

那么，中泰信托方面是否有作出努力呢?將如何面對(duì)來自投資者的質(zhì)疑?

12月10日，中泰信托相關(guān)部門負(fù)責(zé)人告訴記者，此前除了采取司法救濟(jì)措施、與融資方青海省投及其股東和上級(jí)機(jī)構(gòu)等有關(guān)部門反映情況、主動(dòng)溝通并派員至現(xiàn)場(chǎng)與融資方加強(qiáng)溝通進(jìn)行催收之外，中泰信托還安排團(tuán)隊(duì)與投資者代表等一起與融資方的董事長(zhǎng)等進(jìn)行直接溝通，并設(shè)立處置小組。

“我們將進(jìn)一步采取包括民事刑事等司法措施，清收債權(quán)。”該負(fù)責(zé)人進(jìn)一步表示。

而對(duì)于媒體報(bào)道的投資者召開媒體發(fā)布會(huì)的計(jì)劃，上述負(fù)責(zé)人告訴記者，支持投資者依法通過各種渠道發(fā)表聲音、行使權(quán)利。中泰信托在文件準(zhǔn)備等方面都可提供支持。

“中泰信托正在準(zhǔn)備相關(guān)處置方案，擬提交受益人大會(huì)審議。但仍有個(gè)別受益人對(duì)上述方案表示不滿，作為受托人仍需克服困難、與上述受益人進(jìn)一步溝通，爭(zhēng)取其認(rèn)同，以便盡快推進(jìn)上述方案定稿，提交受益人大會(huì)，盡早實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目?jī)陡丁?rdquo;該負(fù)責(zé)人進(jìn)一步指出。

該負(fù)責(zé)人稱，待處置方案獲得上述個(gè)別受益人的認(rèn)同后，中泰信托將根據(jù)信托合同約定盡快組織召開受益人大會(huì)，審議該項(xiàng)方案，并適時(shí)披露相關(guān)信息。

債務(wù)問題陸續(xù)暴露

“青海省投成立了債委會(huì)，第一次會(huì)議已在6月末召開。近半年過去了，第二次會(huì)議的召開時(shí)間仍無(wú)相關(guān)信息。此前，中泰提交的債務(wù)化解方案建議等也一直沒有得到明確反饋。”上述中泰信托相關(guān)部門負(fù)責(zé)人告訴記者。

據(jù)相關(guān)媒體報(bào)道，作為融資人，青海省投曾向多家信托公司發(fā)起融資，光大信托、中泰信托等信托公司均為此成立了集合資金信托計(jì)劃。而自2017年開始，青海省投陸續(xù)暴露出債務(wù)問題。

記者注意到，今年2月下旬，青海省投被曝出美元債和PPN利息違約，之后伴隨利息的支付，警報(bào)解除，但市場(chǎng)對(duì)其動(dòng)態(tài)依然較為關(guān)注。

上述中泰信托相關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示，在青海省投眾多的信托債權(quán)人中，全部面向自然人投資者募集的信托并不占多數(shù)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，在青海省投79億元的信托債務(wù)中，實(shí)際向個(gè)人直接募集的集合信托計(jì)劃、資管計(jì)劃合計(jì)規(guī)模不超過22億元，占總信托債務(wù)的比例不到30%，占青海省投總債務(wù)不到5%。

而中泰信托則再次呼吁債委會(huì)能積極履職，拿出可行的處置方案，再次呼吁青海省政府、青海省投能傾聽包括恒泰18號(hào)及其他信托公司投資者們的心聲，對(duì)涉外債務(wù)和涉眾債務(wù)能同等對(duì)待。“此前在國(guó)內(nèi)涉眾債務(wù)等無(wú)法按期兌付甚至無(wú)處置方案的時(shí)候，對(duì)美元債正常付息的行為顯然是不合理的”。

“中泰信托也有意愿配合政府法治化、市場(chǎng)化地化解風(fēng)險(xiǎn)，只有利用各方的資源，多舉并措，才能形成合力，早日解決債務(wù)，最終真正維護(hù)社會(huì)公義和穩(wěn)定。”上述負(fù)責(zé)人表示。

受托人、投資者各擔(dān)各的責(zé)

對(duì)于爆雷的項(xiàng)目，從投資者角度看，無(wú)疑非常關(guān)注何時(shí)能拿回本息。

而從信托公司角度，考慮到“違約”可能帶來的聲譽(yù)影響，往往也存在對(duì)一些風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品進(jìn)行隱性剛兌的情況。有業(yè)內(nèi)人士也指出，一家信托公司若出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品且持續(xù)未兌付，就很難發(fā)行新產(chǎn)品繼續(xù)募資了。

不過，信托業(yè)內(nèi)人士李華(化名)告訴記者，事實(shí)上，打破剛兌的情況在信托業(yè)內(nèi)早已出現(xiàn)，只不過受到較少關(guān)注。在一些情況下，對(duì)于違約項(xiàng)目，信托公司與投資者方面也會(huì)選擇私下簽訂相關(guān)協(xié)議協(xié)調(diào)解決。

中泰信托方面告訴記者，作為信托計(jì)劃受托人，中泰信托與投資者的目標(biāo)始終是一致的，公司堅(jiān)持按照法律法規(guī)以及信托法律文件約定，積極、審慎履行受托人職責(zé)，維護(hù)和保障投資者利益。

事實(shí)上，這兩年對(duì)中泰信托來說，可謂是“多事之秋”。因?qū)嵖厝瞬幻?、暫停新增集合資金信托計(jì)劃、屢收罰單、項(xiàng)目逾期，中泰信托自身發(fā)展也備受關(guān)注。

“也希望投資者能理性地面對(duì)宏觀環(huán)境變化、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整帶來的短暫波動(dòng)、理解去杠桿、供給側(cè)改革的舉措。”中泰信托方面表示，根據(jù)資管行業(yè)“賣者盡責(zé)、買者自負(fù)”原則，該由受托人承擔(dān)的責(zé)任由受托人承擔(dān)，該投資者承擔(dān)的責(zé)任由投資者承擔(dān)。

關(guān)鍵詞： 中泰信托 5億青海投項(xiàng)目